Присутствующие в конструкции купленные опционы экспирации 09.04. начинают активно распадаться. Как следствие, начинает активно теряться заработанная ранее прибыль. В связи с этим решил перестроить конструкцию:

1. Закрыть все опционы 09.04

2. Продать 115-й колл 16.04 (получил ратио-спред)

3. Дополнительно продать 112-й колл 09.04 из-за близости его экспирации 

В итоге конструкция получилась вот такая

Цена дошла до контрольной точки 107000п. Ввожу страховку левого края 102-м путом экспирации 16.04.. Это будет и ночной страховкой

Закрыл ночную страховку 

Покумекав еще немного внес некоторые изменения в конструкцию:

1. Откупил один проданный 115-й колл

2. Добавил 107-й пут

В таком виде конструкция при росте РТС будет давать прибыль (в предыдущем варианте прибыль осталось бы фактически без изменения). При этом при резком падении РТС (что как раз может быть, если нефтянники не договрятся) линия "сегодня" поднимется за счет возросшей волатильности, что также снизит потерю профита конструкции.

Расчет на мощное движение по результатам встречи ОПЕК+ не оправдался. Может конечно еще в понедельник будет реакция, поскольку сегодня западные биржи не работали...

В любом случае, тетта делает свое дело. купленные путы начинают активно обесцениваться, поэтому решил перестроить конструкцию. 

Перестраиваю конструкцию. Поскольку до экспирации 2 дня и временной распад становится сильней, основу конструкции составляют проданные опционы

Финальная корректировка конструкции.

Решил убрать все риски по конструкции. Теперь минимальная прибыль 3000пт., а в промежутке (107000п. - 115000п.) прибыль может вырасти до 7800п.

Закрыл конструкцию. Сценарий пошел по минимальной прибыли, т.е. 3000п. С учетом спредов итоговый результат +2100п. или +3100р.

Можно было закрыться сегодня раньше, прибыль была бы больше, но возможность вместо 3000п. взять 7000п. перевесила. Тем более, что сегодня рынок весьма активно двигался вверх.

МАЙСКАЯ КОНСТРУКЦИЯ

Техническая картина

1. Тренд восходящий, просматривается как на Н4, так и на Н1

2. От диапазона (101000 - 103000) сформирован лонговый пинбар

3. От уровня 103500 на Н1 сформирован лонговый пинбар

В данной технической картине логично ориентироваться на направленную конструкцию.

За основу беру покупку коллов экспирации 21.05

Недельные опционы сейчас дорогие, поэтому к купленным коллам добавляю продажу коллов 23.04 

Таким образом, базовая конструкция на ближайшую неделю: календарный колл-спред

ГО конструкции: 17000 руб.

Депозит: 27000 руб.

Потенциал конструкции: 7000п. или 10000 руб. (~38% к депо)

Ночная страховка

Страховку закрыл с убытком  830п. 

От уровня 107000 на Н1 сформировался шортовый пинбар, поэтому ввожу в конструкцию локальную направленную позицию путами до достижения констрольной точки. Закрывать путы либо при уходе РТС выше данного пинбара, либо на ближайшем уровне на Н1, т.е. на уровне 104000

Дмитрий Брыляковнаписал17 апреля 2020 в 12:46

Вячеслав, Вы начинаете реагировать на все пин-бары.

Да, похоже поторопился с таким решением. 

Волны к 107000 поджимаются (в принципе можно даже о НР в лонг говорить) + лонговый пинбар от 104000 + восходящий тренд (собственно все те причины, по которым и была открыта конструкция вчера). Риск покупки путов был очень высок.                  

Кроме того, посмотрел в аналитике. что будет на 109000 (при пробое вверх шортового пина). Картина мне не понравилась. В итоге закрыл путы. с суммарным убытком 530п.

Дмитрий, спасибо, что обратили мое внимание на это!

Ввел страховку на выходные